互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者法律保護研究.pdf

1、隨著互聯(lián)網(wǎng)信息技術的進步，我國互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)得到了長足發(fā)展，并逐步呈現(xiàn)出金融商品多樣化、融資操作規(guī)范化、個人投資者群體壯大化的良好發(fā)展勢頭。但值得我們警醒的是，個人投資者在參與互聯(lián)網(wǎng)金融投資時的弱勢地位不僅沒有得到改變，相反，其所面臨的法律風險及權益侵害問題卻日趨嚴重。在互聯(lián)網(wǎng)金融市場上，互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資是與股權眾籌相對應的一種新型融資模式，該模式運作特性決定了其所涉及的個人投資者權益保護問題相當突出，而這些問題由于立法缺失、監(jiān)管滯后

2、、救濟不力等原因而更為嚴重，鑒于此，建立全面的制度體系來保護該模式中的個人投資者則顯得尤為重要。
　　本文共四部分，分別為：
　　第一部分是互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資的模式概述與個人投資者的概念界定。首先，本部分介紹互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資發(fā)展進程中出現(xiàn)的三種模式，就模式的科學性、合法性予以初步審思；其次，對互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者進行概念界定，引出對該模式下個人投資者的法律保護問題。
　　第二部分是互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資

3、中個人投資者法律保護的現(xiàn)狀與不足。首先，本部分站在立法框架、監(jiān)管框架以及救濟框架三個角度，展呈互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者法律保護之現(xiàn)狀；然后，選取我國現(xiàn)有的三十家互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資平臺開展實證研究，梳理目前通過融資平臺體現(xiàn)出的關于個人投資者法律保護的措施；最后，省思總結目前互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者法律保護存在的問題，以指引制度保障路徑的探進。
　　第三部分是互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者面臨的法律風險。本部分結合

4、前一部分發(fā)現(xiàn)的問題，分析個人投資者在投資過程中可能面臨的被欺詐、個人信息泄露、資金流失以及陷入股權退出糾紛四個方面的法律風險，為下文制度的完善做鋪墊。
　　第四部分是互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者法律保護制度的完善。本部分立足于互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資的發(fā)展現(xiàn)狀，就個人投資者的法律保護存在的諸多問題，從主體準入制度、個人隱私保護制度、資金安全保護制度、第三方投后管理制度等六個方面探討我國互聯(lián)網(wǎng)非公開股權融資中個人投資者法律保護制度的