貸款審批中的財務因素與非財務因素

1、金觸。漫談貸款審批中的財務因素與非財務因素。沈敏張青庚對企業(yè)的財務經(jīng)理來說，解決融資問題是其工作的核心內(nèi)容之一。然而企業(yè)能否從商業(yè)銀行融到資金，卻并非j!足靠財務部門的一方之力，因為銀行在審批貸款時既要考慮企業(yè)的財務因素，也要考慮非財務因素。一般而青，商業(yè)銀行在貸款審批中，除了考察企業(yè)的財務狀況外，至少還要對企業(yè)所在行業(yè)進行分析，對企業(yè)戰(zhàn)略、企業(yè)的資源與管理情況、已有的信用記錄等方面進行分析，在綜合評判后來央定貸款與否及貸款的額度、價格

2、等：一、貸教審批中的財務因素在占典信用分析方法中，企業(yè)的財務因素是銀行賴以決策的最重要因素，雖然這種重要性在風險管理不斷發(fā)展的今天有所削弱但仍然是銀行貸款審批中必須考察的主要因素。銀行通過對企業(yè)財務狀況的分析，來判斷貸款能否收回。主要考察以下方面的內(nèi)容。I主營業(yè)務的盈利能力。主營業(yè)務的盈利能力，代表r企業(yè)的收益狀況、預示著來來的收益狀況。商業(yè)銀行一般都有自己的數(shù)據(jù)庫，并按照行業(yè)的不同分別列出了主營業(yè)務盈利能力的相關指標，并以此作為標準分

3、析企業(yè)的盈利能力大小。對一家穩(wěn)定成長、主營業(yè)務盈利能力強的企業(yè)發(fā)放貸款相對來說比較安全。2財務的流動性狀況。商業(yè)銀行講究資產(chǎn)的流動性，要求貸款到期能夠全額收回。如果企業(yè)的財務流動性不好，影響到貸款的按期歸還，就可能造成銀行的流動性風險。而且銀行擔心自己的貸款沉淀于企業(yè)的流動資產(chǎn)(如存貨、應收賬款)中不能及時變現(xiàn)收凰，因此考察企業(yè)的流動性，計算流動比率、速動比率是不可能被忽視的。3資本與負債的狀況。資產(chǎn)負債率過高的企業(yè)，表明其自有資本不足

4、，發(fā)展后勁乏力，貸款的風險相對較高。資本實力強是對債務安全的一種保障。因此，商業(yè)銀行一般設定企業(yè)的資產(chǎn)負債率不能超過75％。4現(xiàn)金流量情況。貸款的償還靠現(xiàn)金，因此，現(xiàn)金流量至關重要。商業(yè)銀行會考察企業(yè)近幾年的現(xiàn)金流量情況特別關注企業(yè)的經(jīng)營活動現(xiàn)金流量，因為靠投資活動(如變賣資產(chǎn))或籌資活動(如借人資金)來保持現(xiàn)金流人為JE數(shù)是不長久的只有靠經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流人才是貸款歸還的可靠保障。二、貸被審批中的非財務因素。具有長期的信貸分析經(jīng)驗的銀

5、行職員，在考察非財務因素方面，往往有著無可替代的發(fā)言權。相對于財務因索分析能力，非財務因索的分析能力更依賴于經(jīng)驗的積累。商業(yè)銀行在對企業(yè)的F財務因素分析時，從以’F方面人手。1企業(yè)所在的行業(yè)分析。行業(yè)特性不同使貸款的風險特征也小同，如服裝業(yè)受季節(jié)影響大，而醫(yī)藥行業(yè)受政策影響特別明顯。在行業(yè)分析中，商業(yè)銀行會考察該行業(yè)的潛在進入者、已有的競爭者、供應商、消費者及替代產(chǎn)品的情況。行業(yè)分析在銀行的長期貸款決策中扮演非常重要的角色。2企業(yè)戰(zhàn)略分

6、析。商業(yè)銀行及信用評級機構都甓對企業(yè)的戰(zhàn)略進行細致分析。一個沒有明確、可行的戰(zhàn)略的企業(yè)能否持續(xù)發(fā)展是很值得懷疑的。企業(yè)戰(zhàn)略分析從菜種程度r說是以行業(yè)分析為基礎的。學者JosephRizzi在《戰(zhàn)略分析——信貸決策中被忽視的因素》一文中指出，戰(zhàn)略分析關注的是某個企業(yè)在其所處的行業(yè)環(huán)境中的長期前景。這種分析基于三個基本前提：第一一家企業(yè)必須獲得一定的競爭優(yōu)勢才能保持盈利能力；第_二，在不同行業(yè)中獲取競爭優(yōu)勢的手段和方法是不同的；第三，隨著行

7、業(yè)本身的演進，獲取競爭優(yōu)勢的手段和方法也會發(fā)生變化，，3企業(yè)資源與管理狀況。商業(yè)銀行發(fā)現(xiàn)，一個好的投資項目和出色的競爭戰(zhàn)略固然重要，但關鍵還是要看企業(yè)是否有資源優(yōu)勢和管理能力去實現(xiàn)其目標。商業(yè)銀行會考察企業(yè)的股權結構判斷企業(yè)投資方是否有再投資的實力。還會考察董事會的構成，判斷企業(yè)的決策機制足甭合理并考察高級管理層的經(jīng)驗和能力。另外，過去的管理業(yè)績也是重要的參考因素。如果一套不完善或是沒有成功先例的管理手段在企業(yè)運用這對銀行來說是不利因素

8、。當前熱門的ERP在企業(yè)的運行狀況也逐漸為銀行所重視。ERP投人巨大，成功與失敗的可能性幾乎對半。因此，如何判斷企業(yè)是否有讓ERP發(fā)揮作用的能力也是商業(yè)銀行在貸款決策中碰到的新課題。4企業(yè)的信用狀況。銀行會重點考察企業(yè)是否發(fā)生過貸款違約、貸款逾期等情況，并通過貸款證的查詢r解企業(yè)在其他銀行的貸款質(zhì)量情況及資產(chǎn)抵押情況。另外銀行會關注企業(yè)會計報表的附注，了解企業(yè)在會計記錄方面的誠信狀況，了解企業(yè)是否有訴訟等。不同的銀行在貸款審批過程中考察

9、的因素各有側重但上述財務因素與非財務因素是中資、外資銀行都要普遍考察的重要因素。財務經(jīng)理在企業(yè)融資管理中的作用無可替代，了解銀行的貸款審批因素對提高財務管理水平、降低資金成本都是有益的。(作者單位：中國工商銀行上海市楊浦是行)上海會計20021139萬方數(shù)據(jù)金融d漫談貸款審批中的財務因素與非財務因素O洗敏張青庚1)1一、.(M企業(yè)的財務絞瑣米說，解決融資|可腿是~二i二作的核心內(nèi)容之一。然而:1:lIk能否從商業(yè)銀行融到資余，卻并非H摩

10、擦財好部門的…Jr之力，因為銀行農(nóng)審批貸款時.既喋考慮企業(yè)的財鼻附絮，也喜喜考慮非財務因索。一般而誨，商業(yè)銀行夜貸款審批中，除了考察企業(yè)的財務狀況外‘尋E少還要對:1:ill所在行業(yè)進行分析、對企業(yè)戰(zhàn)略、企業(yè)的資搬與管理情況、已有的借用i己沒等方植面迸行分析，在綜合評判后來決定貸款與沓]，t貸款的額度、價格等a一、貸歉審批中的財務因素在市典育用分frr方法中，企業(yè)的財務因梁是銀行賴以決策的最激哥哥lliI紫，鼠然這種1重要性在風險管賺不

11、斷發(fā)展的今天有所削弱.m仍然是銀行貸款審批中必須考察的友要回粱。銀行通過對企業(yè)財務狀況的分衍，來判斷貸款能i.收劇，主普普考察以f.f闊的內(nèi)容。1.吏臂業(yè)務的!iii.利能力。3::詩業(yè)務的盈利能力，代表f企業(yè)的收益狀況、預豆豆著未來的收益狀況。商業(yè)銀11…般都南自己的數(shù)描!輩，并按照行業(yè)的不肉分別列出73蘭苦苦l(xiāng)1I:好且在利能力的相關指標，并以此作為標般分析企業(yè)的贏利能力大小。對…家穩(wěn)定成t:、H營業(yè)Ml.利能力娥的企業(yè)發(fā)放貸款.相

12、對來說比較安余。2財務的流動役狀況。商業(yè)銀行講究資產(chǎn)的流動性，要求貸款到期能夠金額收網(wǎng)。如果企業(yè)的財務流動性不好，影響到貸款的債期歸還，就可能造成銀行的流動性風除。而肢銀行m心自己的貸款沉淀于企業(yè)k的流動階產(chǎn)(相稱貨、應收賬款)中不能及時變現(xiàn)收網(wǎng)，因此帶察企業(yè)的流動性，計算流動比鄂、i草動比率是爪rffrt!被忽視的。3.貿(mào)卒勺負債的狀況。資產(chǎn)負債率過高的企業(yè)，表明其自有資本不足，發(fā)展后勁z力，貸款的風防相對較高。資本實力強:l!X!債

13、務安全的…種保障。自理此，商業(yè)銀行…般設定企業(yè)的贊產(chǎn)負債率不能趟過75%。4現(xiàn)金流鐮情況。貸款的償還摞現(xiàn)金，網(wǎng)此，現(xiàn)余流盤~)是.1:婆。商業(yè)銀行會考察企業(yè)近幾卸的現(xiàn)金流tt情況，特別關注企業(yè)的經(jīng)吉普活動現(xiàn)金流量，因為靠投資活動(1m變賣暫時產(chǎn))或籌資f雷動(如借人貸余)來保持現(xiàn)金流入為lE數(shù)是不僅久的，只有指燒烤活動的凈現(xiàn)金流人才是貸款則淫的lT練保障。二、貸歉審批中的非財務周獗。具有if:JtIl的f商貸分析經(jīng)驗的銀行職員，在考察非

14、財務因型號.f兇，往往衍著泥]替代的發(fā)育權。相對于財務兇紫分析能力.非財務網(wǎng)簇的分析能力貿(mào)依賴于輩輩峻的積泉。H尊業(yè)銀行在M:1:l1I:的I~財務因索分析時，從以r.f隘兒子。1.:1:l1I:所在的行業(yè)分析。行業(yè)特恢不間便貸款的風除特征也個網(wǎng)，如服裝ill受李節(jié)影響火，閉目豆藥行業(yè)受政策影響特t別明顯U在行業(yè)分析中，商業(yè)銀行會:lf黎該行業(yè)的潛在進入者、已有的竟爭者、供1起商、消費者及替代產(chǎn)品的情況臼行業(yè)k分析在銀行的長期貸款決策中

15、扮演非常激琪的角色。2企業(yè)戰(zhàn)略分析。商業(yè)銀行及信用評級機構都哥哥對企業(yè)的戰(zhàn)略進衍細敖分析。一個沒有明確、可行的戰(zhàn)略的食業(yè)能杏件續(xù)發(fā)股是很值將懷疑的。企業(yè)戰(zhàn)略分聽從某種糧度t說是以行l(wèi)1I:分析為篡劇的。學者JosephRiz盯在戰(zhàn)略分析一一借貸決策中被忽視的因素…文中指出，戰(zhàn)略分析關注的是某個企業(yè)在其所處的行業(yè)環(huán)境巾的長期前景。這種分析基于三個基本前提2第一.一家企業(yè)必須獲得一寇的竟爭優(yōu)勢才能保持激利能力第十二，校不同行l(wèi)1I:巾獲取寬

16、爭優(yōu)勢的手段和方法是不同的第二，隨翁行業(yè)本身的消迸，獲取竟爭優(yōu)婚的手段和方法也會發(fā)生變化η3.1tl1l:資源與管1罪狀況。商業(yè)銀行發(fā)現(xiàn)咱一個好的投資項因和出色的寬爭戰(zhàn)略固然重要.很關鑲還f董事哥辛辛.，““是1吁有資源優(yōu)勢和管理能力去實現(xiàn)其目標。商業(yè)銀行會考察企業(yè)的股權結構.判斷企業(yè)投資方是沓有再投慣的實力。還會考察董事會的構成，判斷企業(yè)的決策機制怒否合盟.并幫棋高級管理j革的俊驗和能力。另外，過去的管理業(yè)績也般1重要的參考因素。如換

17、一班不完手奪或是沒有成功先例的管測手段在企業(yè)運用.這對銀行來說是不利闕絮c當前熱門的ERP在企業(yè)的運行狀況也逐漸為銀行所重視。ERP投人應大.成功與失敗的問能性幾乎對半。因此，如何判斷企業(yè)是沓街讓ERP~J竄作用的能力也是商業(yè)銀行在貸款決策中碰到的新課題。4.企業(yè)的借用狀況。銀行會重點考察企業(yè)是否發(fā)生過貸款違約、貸款逾期等情況，并通過貸款飯的概詢.r解企業(yè)在其他銀行的貸款質(zhì)最情況及資產(chǎn)抵押情況。判外，銀行會關注企業(yè)會計報表的附潑，了解企

18、業(yè)在會計記淤方麗的誠債狀況，了解:1:放是否有訴訟等。不網(wǎng)的銀行在貸款審批過軍輟里巾考察的網(wǎng)素4各豐有側E震鼓.倪且上述財務E兇目.曾與斗非t財務閨紫是中資考察的3鼓鼓事賽喜閔索。財務綜王理夜企業(yè)融資管現(xiàn)中的作用無可替代咱了解銀行的貸款審批網(wǎng)素對援兩財務管現(xiàn)水平、降低資金成本都是街益的。(作者單位:中因工商銀行上海市楊浦支行)上越會計2兇2.1139金觸。漫談貸款審批中的財務因素與非財務因素。沈敏張青庚對企業(yè)的財務經(jīng)理來說，解決融資問題

19、是其工作的核心內(nèi)容之一。然而企業(yè)能否從商業(yè)銀行融到資金，卻并非j!足靠財務部門的一方之力，因為銀行在審批貸款時既要考慮企業(yè)的財務因素，也要考慮非財務因素。一般而青，商業(yè)銀行在貸款審批中，除了考察企業(yè)的財務狀況外，至少還要對企業(yè)所在行業(yè)進行分析，對企業(yè)戰(zhàn)略、企業(yè)的資源與管理情況、已有的信用記錄等方面進行分析，在綜合評判后來央定貸款與否及貸款的額度、價格等：一、貸教審批中的財務因素在占典信用分析方法中，企業(yè)的財務因素是銀行賴以決策的最重要因

20、素，雖然這種重要性在風險管理不斷發(fā)展的今天有所削弱但仍然是銀行貸款審批中必須考察的主要因素。銀行通過對企業(yè)財務狀況的分析，來判斷貸款能否收回。主要考察以下方面的內(nèi)容。I主營業(yè)務的盈利能力。主營業(yè)務的盈利能力，代表r企業(yè)的收益狀況、預示著來來的收益狀況。商業(yè)銀行一般都有自己的數(shù)據(jù)庫，并按照行業(yè)的不同分別列出了主營業(yè)務盈利能力的相關指標，并以此作為標準分析企業(yè)的盈利能力大小。對一家穩(wěn)定成長、主營業(yè)務盈利能力強的企業(yè)發(fā)放貸款相對來說比較安全。

21、2財務的流動性狀況。商業(yè)銀行講究資產(chǎn)的流動性，要求貸款到期能夠全額收回。如果企業(yè)的財務流動性不好，影響到貸款的按期歸還，就可能造成銀行的流動性風險。而且銀行擔心自己的貸款沉淀于企業(yè)的流動資產(chǎn)(如存貨、應收賬款)中不能及時變現(xiàn)收凰，因此考察企業(yè)的流動性，計算流動比率、速動比率是不可能被忽視的。3資本與負債的狀況。資產(chǎn)負債率過高的企業(yè)，表明其自有資本不足，發(fā)展后勁乏力，貸款的風險相對較高。資本實力強是對債務安全的一種保障。因此，商業(yè)銀行一般

22、設定企業(yè)的資產(chǎn)負債率不能超過75％。4現(xiàn)金流量情況。貸款的償還靠現(xiàn)金，因此，現(xiàn)金流量至關重要。商業(yè)銀行會考察企業(yè)近幾年的現(xiàn)金流量情況特別關注企業(yè)的經(jīng)營活動現(xiàn)金流量，因為靠投資活動(如變賣資產(chǎn))或籌資活動(如借人資金)來保持現(xiàn)金流人為JE數(shù)是不長久的只有靠經(jīng)營活動的凈現(xiàn)金流人才是貸款歸還的可靠保障。二、貸被審批中的非財務因素。具有長期的信貸分析經(jīng)驗的銀行職員，在考察非財務因素方面，往往有著無可替代的發(fā)言權。相對于財務因索分析能力，非財務因

23、索的分析能力更依賴于經(jīng)驗的積累。商業(yè)銀行在對企業(yè)的F財務因素分析時，從以’F方面人手。1企業(yè)所在的行業(yè)分析。行業(yè)特性不同使貸款的風險特征也小同，如服裝業(yè)受季節(jié)影響大，而醫(yī)藥行業(yè)受政策影響特別明顯。在行業(yè)分析中，商業(yè)銀行會考察該行業(yè)的潛在進入者、已有的競爭者、供應商、消費者及替代產(chǎn)品的情況。行業(yè)分析在銀行的長期貸款決策中扮演非常重要的角色。2企業(yè)戰(zhàn)略分析。商業(yè)銀行及信用評級機構都甓對企業(yè)的戰(zhàn)略進行細致分析。一個沒有明確、可行的戰(zhàn)略的企業(yè)能

24、否持續(xù)發(fā)展是很值得懷疑的。企業(yè)戰(zhàn)略分析從菜種程度r說是以行業(yè)分析為基礎的。學者JosephRizzi在《戰(zhàn)略分析——信貸決策中被忽視的因素》一文中指出，戰(zhàn)略分析關注的是某個企業(yè)在其所處的行業(yè)環(huán)境中的長期前景。這種分析基于三個基本前提：第一一家企業(yè)必須獲得一定的競爭優(yōu)勢才能保持盈利能力；第_二，在不同行業(yè)中獲取競爭優(yōu)勢的手段和方法是不同的；第三，隨著行業(yè)本身的演進，獲取競爭優(yōu)勢的手段和方法也會發(fā)生變化，，3企業(yè)資源與管理狀況。商業(yè)銀行發(fā)現(xiàn)

25、，一個好的投資項目和出色的競爭戰(zhàn)略固然重要，但關鍵還是要看企業(yè)是否有資源優(yōu)勢和管理能力去實現(xiàn)其目標。商業(yè)銀行會考察企業(yè)的股權結構判斷企業(yè)投資方是否有再投資的實力。還會考察董事會的構成，判斷企業(yè)的決策機制足甭合理并考察高級管理層的經(jīng)驗和能力。另外，過去的管理業(yè)績也是重要的參考因素。如果一套不完善或是沒有成功先例的管理手段在企業(yè)運用這對銀行來說是不利因素。當前熱門的ERP在企業(yè)的運行狀況也逐漸為銀行所重視。ERP投人巨大，成功與失敗的可能性

26、幾乎對半。因此，如何判斷企業(yè)是否有讓ERP發(fā)揮作用的能力也是商業(yè)銀行在貸款決策中碰到的新課題。4企業(yè)的信用狀況。銀行會重點考察企業(yè)是否發(fā)生過貸款違約、貸款逾期等情況，并通過貸款證的查詢r解企業(yè)在其他銀行的貸款質(zhì)量情況及資產(chǎn)抵押情況。另外銀行會關注企業(yè)會計報表的附注，了解企業(yè)在會計記錄方面的誠信狀況，了解企業(yè)是否有訴訟等。不同的銀行在貸款審批過程中考察的因素各有側重但上述財務因素與非財務因素是中資、外資銀行都要普遍考察的重要因素。財務經(jīng)理

27、在企業(yè)融資管理中的作用無可替代，了解銀行的貸款審批因素對提高財務管理水平、降低資金成本都是有益的。(作者單位：中國工商銀行上海市楊浦是行)上海會計20021139萬方數(shù)據(jù)金融d漫談貸款審批中的財務因素與非財務因素O洗敏張青庚1)1一、.(M企業(yè)的財務絞瑣米說，解決融資|可腿是~二i二作的核心內(nèi)容之一。然而:1:lIk能否從商業(yè)銀行融到資余，卻并非H摩擦財好部門的…Jr之力，因為銀行農(nóng)審批貸款時.既喋考慮企業(yè)的財鼻附絮，也喜喜考慮非財務因

28、索。一般而誨，商業(yè)銀行夜貸款審批中，除了考察企業(yè)的財務狀況外‘尋E少還要對:1:ill所在行業(yè)進行分析、對企業(yè)戰(zhàn)略、企業(yè)的資搬與管理情況、已有的借用i己沒等方植面迸行分析，在綜合評判后來決定貸款與沓]，t貸款的額度、價格等a一、貸歉審批中的財務因素在市典育用分frr方法中，企業(yè)的財務因梁是銀行賴以決策的最激哥哥lliI紫，鼠然這種1重要性在風險管賺不斷發(fā)展的今天有所削弱.m仍然是銀行貸款審批中必須考察的友要回粱。銀行通過對企業(yè)財務狀況的

29、分衍，來判斷貸款能i.收劇，主普普考察以f.f闊的內(nèi)容。1.吏臂業(yè)務的!iii.利能力。3::詩業(yè)務的盈利能力，代表f企業(yè)的收益狀況、預豆豆著未來的收益狀況。商業(yè)銀11…般都南自己的數(shù)描!輩，并按照行業(yè)的不肉分別列出73蘭苦苦l(xiāng)1I:好且在利能力的相關指標，并以此作為標般分析企業(yè)的贏利能力大小。對…家穩(wěn)定成t:、H營業(yè)Ml.利能力娥的企業(yè)發(fā)放貸款.相對來說比較安余。2財務的流動役狀況。商業(yè)銀行講究資產(chǎn)的流動性，要求貸款到期能夠金額收網(wǎng)。

30、如果企業(yè)的財務流動性不好，影響到貸款的債期歸還，就可能造成銀行的流動性風除。而肢銀行m心自己的貸款沉淀于企業(yè)k的流動階產(chǎn)(相稱貨、應收賬款)中不能及時變現(xiàn)收網(wǎng)，因此帶察企業(yè)的流動性，計算流動比鄂、i草動比率是爪rffrt!被忽視的。3.貿(mào)卒勺負債的狀況。資產(chǎn)負債率過高的企業(yè)，表明其自有資本不足，發(fā)展后勁z力，貸款的風防相對較高。資本實力強:l!X!債務安全的…種保障。自理此，商業(yè)銀行…般設定企業(yè)的贊產(chǎn)負債率不能趟過75%。4現(xiàn)金流鐮情況

31、。貸款的償還摞現(xiàn)金，網(wǎng)此，現(xiàn)余流盤~)是.1:婆。商業(yè)銀行會考察企業(yè)近幾卸的現(xiàn)金流tt情況，特別關注企業(yè)的經(jīng)吉普活動現(xiàn)金流量，因為靠投資活動(1m變賣暫時產(chǎn))或籌資f雷動(如借人貸余)來保持現(xiàn)金流入為lE數(shù)是不僅久的，只有指燒烤活動的凈現(xiàn)金流人才是貸款則淫的lT練保障。二、貸歉審批中的非財務周獗。具有if:JtIl的f商貸分析經(jīng)驗的銀行職員，在考察非財務因型號.f兇，往往衍著泥]替代的發(fā)育權。相對于財務兇紫分析能力.非財務網(wǎng)簇的分析能力

32、貿(mào)依賴于輩輩峻的積泉。H尊業(yè)銀行在M:1:l1I:的I~財務因索分析時，從以r.f隘兒子。1.:1:l1I:所在的行業(yè)分析。行業(yè)特恢不間便貸款的風除特征也個網(wǎng)，如服裝ill受李節(jié)影響火，閉目豆藥行業(yè)受政策影響特t別明顯U在行業(yè)分析中，商業(yè)銀行會:lf黎該行業(yè)的潛在進入者、已有的竟爭者、供1起商、消費者及替代產(chǎn)品的情況臼行業(yè)k分析在銀行的長期貸款決策中扮演非常激琪的角色。2企業(yè)戰(zhàn)略分析。商業(yè)銀行及信用評級機構都哥哥對企業(yè)的戰(zhàn)略進衍細敖分析

33、。一個沒有明確、可行的戰(zhàn)略的食業(yè)能杏件續(xù)發(fā)股是很值將懷疑的。企業(yè)戰(zhàn)略分聽從某種糧度t說是以行l(wèi)1I:分析為篡劇的。學者JosephRiz盯在戰(zhàn)略分析一一借貸決策中被忽視的因素…文中指出，戰(zhàn)略分析關注的是某個企業(yè)在其所處的行業(yè)環(huán)境巾的長期前景。這種分析基于三個基本前提2第一.一家企業(yè)必須獲得一寇的竟爭優(yōu)勢才能保持激利能力第十二，校不同行l(wèi)1I:巾獲取寬爭優(yōu)勢的手段和方法是不同的第二，隨翁行業(yè)本身的消迸，獲取竟爭優(yōu)婚的手段和方法也會發(fā)生變化

34、η3.1tl1l:資源與管1罪狀況。商業(yè)銀行發(fā)現(xiàn)咱一個好的投資項因和出色的寬爭戰(zhàn)略固然重要.很關鑲還f董事哥辛辛.，““是1吁有資源優(yōu)勢和管理能力去實現(xiàn)其目標。商業(yè)銀行會考察企業(yè)的股權結構.判斷企業(yè)投資方是沓有再投慣的實力。還會考察董事會的構成，判斷企業(yè)的決策機制怒否合盟.并幫棋高級管理j革的俊驗和能力。另外，過去的管理業(yè)績也般1重要的參考因素。如換一班不完手奪或是沒有成功先例的管測手段在企業(yè)運用.這對銀行來說是不利闕絮c當前熱門的ER

35、P在企業(yè)的運行狀況也逐漸為銀行所重視。ERP投人應大.成功與失敗的問能性幾乎對半。因此，如何判斷企業(yè)是沓街讓ERP~J竄作用的能力也是商業(yè)銀行在貸款決策中碰到的新課題。4.企業(yè)的借用狀況。銀行會重點考察企業(yè)是否發(fā)生過貸款違約、貸款逾期等情況，并通過貸款飯的概詢.r解企業(yè)在其他銀行的貸款質(zhì)最情況及資產(chǎn)抵押情況。判外，銀行會關注企業(yè)會計報表的附潑，了解企業(yè)在會計記淤方麗的誠債狀況，了解:1:放是否有訴訟等。不網(wǎng)的銀行在貸款審批過軍輟里巾考察